Apple Inc.は、主要な金融協力者であったGoldman Sachsと決別することを決定しました。この動きは、金融サービス戦略を見直し、新たな提携関係を模索するiPhoneの巨人にとって極めて重要な瞬間となります。

AppleとGoldman Sachsの提携：険しい道のり

AppleとGoldman Sachsのパートナーシップは、2019年にApple Cardの発売と共に始まりました。これは両社にとって金融セクターへの大胆な進出でした。このコラボレーションは、貯蓄口座とAppleの「後払い」サービスの一部へと拡大しました。

しかし、iPhoneと深く統合された革新的なApple Cardインターフェースや、最小限の手数料と日々のキャッシュバックなどの魅力的な機能にもかかわらず、この提携は多くの課題に直面しました。

舞台裏の苦闘

内部的には、サービスの開発においてエンジニアリング上の困難に悩まされました。外部的には、クレジット限度額と承認における性別差別、長いカスタマーサービスの待ち時間、料金に関する異議申し立てなどの問題に直面しました。これらの問題に加えて、ローンに関する重大な財務損失により、クレジットカード事業はGoldman Sachsにとって負債となり、大きな損失につながりました。

Goldman Sachsの戦略的撤退

最近、Goldman Sachsは消費者向けビジネスベンチャーの縮小を進めています。これには、T-Mobile US Inc.との共同ブランドクレジットカードの計画の中止や、General Motors Co.とのカードの売却を検討することが含まれます。

Appleとのパートナーシップからの撤退は、この戦略のシフトの重要な要素ですが、契約は少なくともあと5年以上残っています。

Appleは、取り組みを欠くパートナーシップがブランドに損害を与える可能性を認識し、Goldman Sachsに早期解約のオファーを提案しました。Goldman Sachsが受け入れる場合、解散手続きには金銭的和解をめぐる交渉が含まれ、１年以上かかる可能性があります。

新しいパートナーを探すApple

Goldman Sachsとのパートナーシップの終了に伴い、Appleは新しい金融提携を求めています。この探求はAppleにとって新しい領域ではありません。当初、JPMorgan Chase & Co.、American Express Co.、Citigroup Inc.などの主要銀行はApple Cardの提案を断り、Goldman Sachsとのコラボレーションにつながりました。

しかし、状況は変わりました。Apple Cardは、その課題にもかかわらず、何百万人ものユーザーと100億ドル以上の関連する貯蓄口座を誇っています。

潜在的な候補者

最も公に議論されている潜在的な新しいパートナーはAmerican Express（AmEx）です。AmExはプレミアムブランドとクレジットカードパートナーシップで知られています。興味深いことに、AmExのCEOはAppleのサービスチーフEddy Cueと個人的なつながりがあり、これが決定に影響を与える可能性があります。

しかし、より論理的な選択肢はJPMorgan Chaseかもしれません。ChaseはすでにAppleの運営において重要な役割を果たしています。これには、Appleの膨大な現金準備金の一部を管理すること、主要なApple Payパートナーとしての役割、Ultimate RewardsプログラムでのAppleとの協力などが含まれます。

重要なのは、ChaseがMasterCardネットワークを使用していることで、これはApple Cardと同じであり、VisaやAmerican Expressプラットフォームへの切り替えの必要がありません。

普通預金口座のジレンマ

Appleの金融サービスでChaseと一致しない可能性のある側面の 1つは、現在年利 4.15%を提供している高利回り普通預金口座です。

Chaseの普通預金口座は通常、より低い金利を提供します。 潜在的な解決策としては、Appleの金利に合わせようとするさまざまな銀行に普通預金口座の預金を分配することが考えられます。

(Via Bloomberg.)